Размещение ожидается в 2022–2023 годах на Московской бирже и может стать первым для российского fashion-ритейла. Встреч с потенциальными организаторами, по данным издания, пока не было.

В ходе IPO инвесторам могут предложить до 45% акций, полагает один из источников: с учетом успешного выхода на биржу Ozon и Fix Price акционеры могли бы оценить Melon Fashion Group минимум в 10–12 EBITDA. При финансовых результатах 2020 года бизнес оценивается в 29–34,8 млрд рублей.

Как следует из отчетности, 35,96% Melon Fashion Group принадлежит шведской Eastnine, 35,53% — I.G.M. Manufactrust Ltd председателя совета директоров группы Дэвида Келлермана, 11,24% — шведскому фонду East Capital, 6,12% — гендиректору Михаилу Уржумцеву. Владельцы пытались продать долю не на публичном рынке, но не нашли покупателей.

В Eastnine и East Capital отказались от комментариев на запрос «Коммерсанта». В Melon Fashion Group не ответили на вопросы.

• К концу 2020 года у Melon Fashion Group было 809 магазинов в России, Украине, Белоруссии, Казахстане и Армении. Выручка компании по итогам года выросла до 25,2 млрд рублей (+9,7%), EBITDA — до 2,9 млрд рублей (+3,2%).
• Гендиректор «Infoline-Аналитики» Михаил Бурмистров допускает, что в 2021 году fashion-ритейлеры покажут рекордную динамику продаж в деньгах на восстановлении спроса. Это должно положительно сказаться на оценке и мультипликаторах Melon Fashion Group в контексте IPO после 2022 года.

Узнайте больше

IPO Fix Price прошло по верхней границе ценового диапазона, что дало компании рыночную капитализацию в $8,3 млрд. Компания привлекла $2 млрд, хотя изначально рассчитывала на $1,5–1,7 млрд. Как и за счет чего продавец всего «по 30 рублей» дорос до рекордного размещения, мы рассказали здесь.

Об IPO Ozon и амбициях стать №1 на рынке генеральный директор компании Александр Шульгин рассказал в выпуске Bell.Club Live в рамках проекта «Лидеры бизнеса». Вся серия видеоинтервью, которые мы взяли во время ПМЭФ-2021 на стенде банка непрофильных активов «Траст», — здесь.